XTB

[raposo]

Przede wszystkim warto zajrzeć do raportu półrocznego (opublikowany w ub. tygodniu), a nie na forum bankiera...

Czy ktoś tu wskazał forum bankiera jako źródło informacji

Tak tylko wspomniałem, bo jak wszedłem w link, zacząłem czytać wątki to mnie wciągnęło na pół godziny……..

Btw. handel na crypto u brokerów fx to trochę masochizm. Ale widać, że dla brokerów także

[tommy_s]

Dzięki za info. Nie ma tam jednak informacji, że stracili na krypto. Jest napisane, że był bardziej przewidywalny trend i klienci ich chyba ogolili, bo łatwiej tym klientom było zarabiać. No chyba, że klienci zarabiali na krypto.

Cytat z bankiera :
"Występował bardziej przewidywalny trend, w którym rynek poruszał się w ograniczonym zakresie cenowym. Doprowadziło to do powstania tendencji rynkowych dających się przewidzieć z wyższym prawdopodobieństwem niż w przypadku większej zmienności na rynkach, co stworzyło sprzyjające warunki do transakcji zawieranych w wąskim zakresie rynku (ang. range trading). W takim przypadku XTB odnotowało większą liczbę transakcji przynoszących jej straty."

To w sumie bardzo dobra informacja, bo spora część klientów zarabiała.

Na pewno mocne podniesienie swapów pomoże XTB, zwłaszcza jeśli pewna część klientów zmieni brokera

EDIT
W innym miejscu jest napisane, ze XTB ogranicza ofertę krypto i rozszerza spread na tych co pozostaną. Chyba faktycznie na tym krypto popłynęli.

Cytat z bankiera:
"Kolejna rzecz to kryptowaluty, ale prawda jest taka, że gdyby tych kryptowalut nie było, to wynik tradingowy i tak nie byłby rewelacyjny. Główną winę zrzucam na indeksy towarowe i na DAX" - wskazał Kaczmarzyk.

Strata XTB na handlu CFD na kryptowaluty wyniosła w minionym kwartale nieco ponad 30 mln zł, a w poprzednim 16 mln zł."

[MarioDM]

Cytat z bankiera:
"Kolejna rzecz to kryptowaluty, ale prawda jest taka, że gdyby tych kryptowalut nie było, to wynik tradingowy i tak nie byłby rewelacyjny. Główną winę zrzucam na indeksy towarowe i na DAX" - wskazał Kaczmarzyk.

Strata XTB na handlu CFD na kryptowaluty wyniosła w minionym kwartale nieco ponad 30 mln zł, a w poprzednim 16 mln zł."

Dzięki. Kto by pomyślał, że XTB popłynie jako druga strona transakcji krypto. Ja taki sceptyczny do krypto jestem, a tu się okazuje, że na krypto najlepiej się zarabia.
Zgaduję, że winna jest ta zwałka na BTC z 60k na 30k.

[brg]

Źle zgadujesz. Ich raport mówił, że na samej górce kursów krypto przerzucili cały zysk klientów na dostawców płynności (przyjęli zysk klientów w otwartych pozycjach na klatę), przez co nie załapali się na spadki i LP na tym zarobił.

[MarioDM]

Źle zgadujesz. Ich raport mówił, że na samej górce kursów krypto przerzucili cały zysk klientów na dostawców płynności (przyjęli zysk klientów w otwartych pozycjach na klatę), przez co nie załapali się na spadki i LP na tym zarobił.

Możesz wskazać, gdzie jest o tym mowa ?

[brg]

https://www.parkiet.com/Biura-maklerski ... akcji.html

W spółkę uderzył mocno m.in. rynek CFD na kryptowaluty, który wygenerował ponad 30,4 mln zł straty. - Rynek ten charakteryzuje się tym, że klienci inwestujący w CFD na kryptowaluty są skłonni zdecydowanie dłużej przetrzymywać swoje otwarte pozycje i nie domykać zysków w krótkim czasie, jak ma to miejsce w przypadku innych instrumentów CFD. Taka charakterystyka rynku miała negatywne przełożenie na przychody Grupy (46,6 mln zł straty z CFD na kryptowaluty w I półroczu 2021 r.). W konsekwencji w połowie maja br. XTB podjęła decyzję o zmianie modelu biznesowego dla instrumentów CFD opartych o kryptowaluty, tj. całkowitym zabezpieczeniu pozycji rynkowej na nich. Od tego momentu cała otwarta pozycja Spółki na tych instrumentach jest pokryta w transakcjach zabezpieczających z dostawcami płynności. Spółka planuje utrzymać ten model bezterminowo. Ujemny wynik z instrumentów CFD na kryptowaluty przypisać można do okresu, gdy jeszcze stosowany był model market makeing, a rynki kryptowalut kontynuowały dynamiczne wzrosty. W momencie wystąpienia korekty na tych rynkach w drugiej połowie maja, pozycja rynkowa XTB była już praktycznie w całości zredukowana – wyjaśnia XTB.

[MarioDM]

https://www.parkiet.com/Biura-maklerski ... akcji.html

No proszę.
Czyli jednak klienci ich ograli, bo jako druga strona tracili na wzroście i nie dotrwali do spadków bo ... pękł im symboliczny depozyt .
Stracili na wzroście, a nie na spadkach. Tak czy siak, miło jest przeczytać, że klienci ograli brokera. To raczej rzadki przypadek.

[clv245]

Widzę, że XTB wycofało z oferty konta prowizyjne. Na spreadach w sumie bardzo łatwo ukryć koszta przed klientem.

[raposo]

Widzę, że XTB wycofało z oferty konta prowizyjne. Na spreadach w sumie bardzo łatwo ukryć koszta przed klientem.

To już jakiś rok temu

Czy można ukryć... nie wiem czy taki był powód, bo od początku dominowały u brokerów konta w modelu "sam spread", a "rynkowy spread + prowizja" pojawiły się dopiero przy brokerach STP/ECN. A że XTB to MM, to trochę bez sensu było to wszystko tak mieszać. Tym bardziej, że ten broker bardziej adresuje swoją ofertę do początkujących, a model "spread+prowizja" jest często dla nich trudniejszy do zrozumienia (sposób obliczania prowizji, oszacowania kosztów przed zawarciem transakcji itd.).

[fxczaja]

To już jakiś rok temu

Czy można ukryć... nie wiem czy taki był powód, bo od początku dominowały u brokerów konta w modelu "sam spread", a "rynkowy spread + prowizja" pojawiły się dopiero przy brokerach STP/ECN. A że XTB to MM, to trochę bez sensu było to wszystko tak mieszać. Tym bardziej, że ten broker bardziej adresuje swoją ofertę do początkujących, a model "spread+prowizja" jest często dla nich trudniejszy do zrozumienia (sposób obliczania prowizji, oszacowania kosztów przed zawarciem transakcji itd.).

No dobrze, a jak Ci początkujący ludzie obliczają koszt transakcji w XTB skoro spread ma dwie niewiadome: koszt brokera + spread rynkowy? Czy doliczana do spreadu marża XTB jest stałą czy zmienna? Bo jak zmienna to XTB może sobie dowolne koszta naliczać i zamykać dowolne pozycje po dowolnej cenie i nie jesteś w stanie wykazać czy był to spread rynkowy czy może XTB sobie narzuciło takie koszta. Uprzedzając inne argumenty - jest np. LMAX gdzie spread jest jawny i wynika z książki zleceń. W modelu prowizyjnym prowizja jest jawna i stałą a spready rynkowe wbrew pozorom również są niemal zawsze przewidywalne.