Stawki overnight

Tu można dyskutować o wszystkich sprawach związanych z rynkiem Forex.
hank4
Gaduła
Gaduła
Posty: 177
Rejestracja: 26 kwie 2012, 21:07

Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: hank4 »

Witam

Czy stawki overnight występują tylko na foreksie? Czy moze również na kontraktach terminowych i opcjach?

Awatar użytkownika
MarioDM
Maniak
Maniak
Posty: 2492
Rejestracja: 20 lis 2010, 20:24

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: MarioDM »

hank4 pisze:Witam

Czy stawki overnight występują tylko na foreksie? Czy moze również na kontraktach terminowych i opcjach?
Czy pytanie dotyczy giełd ? Jeśli tak, to przynajmniej w przypadku GPW nie ma żadnych swapów, bo chyba o to Ci chodzi.
Overnight występował kiedyś w biurze maklerskim BZWBK. Dotyczyło to rachunków o wartości powyżej 100 000 zł. Wówczas rachunek był oprocentowany (a więc korzyść dla klienta) i właśnie to nazywało się overnight.
Odnośnie instrumentów to nie ma żadnych opłat za ich przetrzymywanie. Chyba, że kupisz akcje na kredyt bądź z OTP to wtedy masz naliczoną opłatę za czas i kwotę wykorzystania. Dotyczy to jednak akcji i obligacji, a żadnym przypadku instrumentów pochodnych.
Nie wiem jak jest na zagranicznych giełdach, ale watpię aby stosowali swapy takie jak na forexie.
Trust no bit**es.
Należy tępić ludzi o mentalności niewolników, okutych w powiciu.

Awatar użytkownika
Pablo90
Pasjonat
Pasjonat
Posty: 1215
Rejestracja: 10 cze 2007, 15:36

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: Pablo90 »

Nie ma, jedynie brokerzy forex tak ruch*ją swoich klientów. Chyba coraz więcej osób zaczyna zadawać właściwe pytania odnośnie forex.

Awatar użytkownika
raposo
Moderator
Moderator
Posty: 9979
Rejestracja: 22 wrz 2006, 22:10

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: raposo »

A jak masz dodatnie swapy? To też ru*8ją? Czy to wtedy Ty ich ru**sz?

Opanuj się z tą krytyką troszeczkę ;).
ForexClub.pl
- Forex Club Tools
- Program Podatek 7.0
- RABATY PROWIZJI
| IC Markets (-21%) | Tickmill (-10%) | XTB (Pakiet książek) | Dukascopy (narzędzia do JForex) | LMAX (-20%) | FxPro (do -15%)

Zapraszamy do kontaktu

Awatar użytkownika
Pablo90
Pasjonat
Pasjonat
Posty: 1215
Rejestracja: 10 cze 2007, 15:36

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: Pablo90 »

I ile jest par z dodatnimi swapami? Jaki jest stosunek dodatniego swapu do swapu ujemnego na danym walorze? Opisałem to już w innym wątku.
Więc raposo może napiszesz skąd biorą się swapy na foreksie? Jestem ciekawy Twojego wytłumaczenia. Skoro nie obracamy realną walutą tylko kontraktami CFD. I z czego biorą się swapy na indeksy giełdowe? o.O

Awatar użytkownika
raposo
Moderator
Moderator
Posty: 9979
Rejestracja: 22 wrz 2006, 22:10

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: raposo »

A skąd się bierze lewar typu 100 i więcej? Z powietrza? ;) Na futures przecież masz ledwo 1:10.

Oczywiście, teraz na majorsach dodatni swap to rzadkość ale chyba nie muszę Ci pisać z czego to wynika? I wystarczy cofnąć się wstecz 5-7 lat, aby przypomnieć sobie jak wysokie dodatnie swapy były na parach z JPY, na NZD, AUD. Nie pamiętasz? Sprawdź. Ja pamiętam.
ForexClub.pl
- Forex Club Tools
- Program Podatek 7.0
- RABATY PROWIZJI
| IC Markets (-21%) | Tickmill (-10%) | XTB (Pakiet książek) | Dukascopy (narzędzia do JForex) | LMAX (-20%) | FxPro (do -15%)

Zapraszamy do kontaktu

Awatar użytkownika
Pablo90
Pasjonat
Pasjonat
Posty: 1215
Rejestracja: 10 cze 2007, 15:36

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: Pablo90 »

To dlaczego swap jest naliczany nawet wtedy jak nie korzystam z lewaru? Na futures są oferty z wyższym lewarem i swap mimo tego nie jest naliczany. A jakie były wtedy swapy na tych parach przy przeciwstawnych pozycjach? Były sporo większe niż te dodatnie, prawda?

Caldeborn
Pasjonat
Pasjonat
Posty: 839
Rejestracja: 10 lis 2015, 17:44

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: Caldeborn »

Dlaczego swap dodatni jest zawsze nizszy od ujemnego? Na chlopski rozum jezeli swap dodatni wynosi 0.4 to swap ujemny powinien wynosic -0.4. Tak? Niezupelnie. Mysle, ze nie musze wyjasniac co to jest CFD bo to kazdy powinien wiedziec. Dlaczego jest roznica miedzy swapem dodatnim i ujemnym? Odpowiedz jest prosta. Prowizja. Na przykladzie Edka. Jezeli bank pobiera prowizje od dollara i euro w wysokosci 0.1 od kazdej waluty to swap dodatni wynosi 0.2 a swap ujemny -0.6.
Jezeli ktos bral pozyczke w banku to napewno wie, ze do oprocentowania bank dolicza tez prowizje.
Zadnego oszustwa tu nie widze. Wesolych Swiat
Ostatnio zmieniony 23 gru 2016, 18:37 przez Caldeborn, łącznie zmieniany 1 raz.

green7
Maniak
Maniak
Posty: 2060
Rejestracja: 16 sty 2008, 18:44

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: green7 »

Pablo90 pisze:To dlaczego swap jest naliczany nawet wtedy jak nie korzystam z lewaru? Na futures są oferty z wyższym lewarem i swap mimo tego nie jest naliczany. A jakie były wtedy swapy na tych parach przy przeciwstawnych pozycjach? Były sporo większe niż te dodatnie, prawda?
Używając platform typu mt4 zawsze masz naliczany swap do pozycji, nie ma czegoś takiego jak "niekorzystanie z lewaru".
Na futuresach nie masz swapu, ale po pierwsze lewar masz tam dużo mniejszy, po drugie cena futures już uwzględnia oprocentowanie waluty . Czyli jest niższa/wyższa od ceny spot mniej więcej o tyle ile wynika to z oprocentowania, gdyby tak nie było mielibyśmy darmowe obiadki.
Jak? Prosto: wystarczyło by otworzyć pozycję u brokera FX w kierunku dodatniego swapu a na futuresach przeciwstawną. Nie ma tak lekko, poczytaj pierwszą lepszą pozycję o tym jak wyceniany jest futures, jego wartości w czasie to zrozumiesz.

Wracając do fx: dlaczego stawki masz ujemne, a w drugą stronę dodatnie są niższe ?
- jeśli masz otwartą pozycję na fx to zawsze "kupujesz" jedną walutę a "sprzedajesz" drugą. Z każdą z tych walut związane są stopy procentowe. Jeśli więc kupujesz walutę o wyższej stopie procentowej - to dostajesz dodatkowe "odsetki" wynikające z tego faktu, w przeciwnym wypadku płacisz.

Problem jest taki, że de facto mimo, że grasz na 2 walutach to wcale nie masz do czynienia z 2ma stawkami procentowymi ! To nie jest symetryczne.
Pomyśl o "handlu" oprocentowaniem dokładnie w taki sposób w jaki gra się na fx. Czyli masz tabelę ofert, ceny bid i ask
Wyobraź sobie teraz przykładowo taką tabelę:

Kod: Zaznacz cały

                    BID                                          ASK
- wezmę kredyt w PLN zapłacę 1%           dam kredyt w PLN, oprocentowanie 2% 
Czyli dla PLN nie masz jednej lecz dwie stawki procentowe.

I teraz przykładowo masz pozycję buy EURPLN. Czyli kupiłeś EUR a to ma mniejsze oprocentowanie niż PLN. Więc zapłacisz swap.
Sytuacja odwrotna: sell EURPLN. Czyli kupiłeś PLN więc dostajesz swap.
Tyle że:
- w przypadku 1 zabulisz swap według oprocentowania 2%
- w przypadku 2 dostaniesz swap według oprocentowania 1%

To chyba rozumiesz czemu to nie jest symetryczne.
A dlaczego swapy bywają ujemne w obie strony ? A bo to wyżej, to stawki na rynku. A broker nie jest matką Teresą, zarabiać musi więc dodaje do tych stawek swój zarobek. Swoistą "marżę". W przykładzie wyżej jeśli marża będzie większa niż 1% to zawsze płacisz swap, niezależnie od kierunku.
Green
Obrazek
Obrazek

Awatar użytkownika
Pablo90
Pasjonat
Pasjonat
Posty: 1215
Rejestracja: 10 cze 2007, 15:36

Re: Stawki overnight

Nieprzeczytany post autor: Pablo90 »

green7 wow, super, że chciało Ci się to wyjaśniać, większości z rzeczy o których pisałeś nie miałem pojęcia, teraz w miarę rozumiem. Tylko jak się to ma do brokerów forex gdzie jak rozumiem nie obracamy w żaden sposób bezpośrednio walutami, tylko kontraktami na różnicę kursową indeksowanymi kursem walut? Nie ma tu fizycznej waluty, więc czy to oprocentowanie powinno obejmować także kontrakty CFD? Bo teraz dla porównania otwieram 2 pozycje long na CFD i long na Futures. Cena jest inna na obu instrumentach i w przypadku CFD będę ciągle ponosił koszty, a na Futures nie. Czy wycena kontraktu futures będzie obejmować codzienne oprocentowanie i tak naprawdę wyjdzie na to samo?

ODPOWIEDZ